기간 대출(term loan) vs. 비즈니스 크레딧 라인(line of credit): 표면 금리가 아니라 용도에 따라 선택하세요

명확하게 정해진 계획에는 기간 대출을 활용하세요

기간 대출은 일반적으로 한 번에 정해진 금액을 지급하고 정해진 상환 스케줄을 따릅니다. 프로젝트에 확정된 가격, 투입 시점, 그리고 상환 완료 이후에도 지속되는 기대 수익이 있을 때 평가하기가 더 쉽습니다.

프로젝트 전액을 빌리는 것은 사업체가 그 자금을 실제로 사용할 것으로 예상될 때에만 합리적입니다. 사용하지 않는 일시금에 붙는 이자와 수수료는 겉보기의 단순함을 상쇄할 수 있습니다.

반복되는 불확실성에는 크레딧 라인을 활용하세요

리볼빙 방식의 크레딧 라인은 필요한 금액과 시점이 매번 달라지는 재고 회전, 매출채권 입금 시기, 계절적 공백, 수리 비용에 적합할 수 있습니다. 크레딧 라인의 가치는 접근성과 재사용에 있으며, 상시로 인출해 두어야 할 이유가 아닙니다.

인출 수수료, 최소 금액, 갱신, 클린업(clean-up) 요건, 변동 금리, 납입금 계산 방식, 그리고 한도가 축소되거나 갱신되지 않을 경우 어떻게 되는지 검토하세요.

비수기 테스트를 해 보세요

프로젝트의 성과 여부와 무관하게 기간 대출 납입금을 시뮬레이션해 보세요. 크레딧 라인의 경우 예상되는 최고 이용률에서 이자와 원금을 계산해 본 뒤, 매출이 늦게 들어오면 어떻게 되는지 따져 보세요.

올바른 구조는 상승 시나리오에 자금을 대는 구조만이 아니라, 현실적으로 있을 수 있는 하락 시나리오에서도 사업체가 감당할 수 있는 구조입니다.

종결 조건을 비교하세요

기간 대출에는 보통 예정된 최종 납입이 있습니다. 크레딧 라인은 계약에 따라 리볼빙되거나, 갱신되거나, 분할 상환되거나, 종료될 수 있습니다. 무엇이 잔액을 0으로 만드는지, 그 이후에도 이용이 계속되는지 물어보세요.